简介:证券投资咨询行业对于一国证券市场的稳健发展具有十分重要的意义。中国证券投资咨询业由单纯的向客户提供投资建议升级为全权委托账户管理的咨询业务,是全行业走出困境和进一步发展的必然要求。证券业务监管上应设置两类牌照,即“两阶牌照”:投资建议的咨询牌照和全权委托账户管理的咨询牌照。全权委托账户管理的咨询牌照的推行,需要改革一些为投资建议咨询牌照所制定的规则,包括改革对咨询业务中的委托代理的禁止性规定;对咨询行业的收费监管进行改革;放开咨询机构自营业务的禁止,转而采用强制信息披露的规制方法。投资咨询业务的证券监管奉行原则监管:以保护客户资产为目标,以投资咨询机构与客户之间的信义义务关系为主轴,以反欺诈为证券执法的核心。全权委托账户管理的业务合规需要监管部门投入一定的执法资源。
简介:针对县乡两级医疗服务纵向整合中县级医院和乡镇卫生院之间的行为互动,本文从演化博弈论的研究视角探讨了县级医院和乡镇卫生院的决策演化过程。通过建立县级医院与乡镇卫生院的非对称演化博弈模型,考察了整合中利益主体的行为特征。根据复制动态方程得到了利益主体的行为演化规律,分析了利益主体的演化稳定策略及其影响因素。研究表明,整合的初始状态、政府的整合投入成本、整合的收益和整合的激励责惩支付都会影响县级医院和乡镇卫生院的演化稳定策略,加强政府的整合投入、降低整合组织成本、提高整合的收益、加强对医院的监察力度和处罚力度,将有利于相关利益者严格落实整合政策,从而达到改善农村医疗卫生服务体系的目的。