银行贷款风险评价研究(1)

【摘要】　文中设计了评价贷款类资产的风险指标体系，它包括财务、信用和外部环境因素。笔者运用美国层次分析技术对贷款类资产风险指标体系进行综合评价，为判断银行对企业贷款类资产质量提供依据

　　【关键词】 贷款资产 层次分析技术　风险评价
　　
　　引言
　　
　　由于企业经营不善，会形成不良资产，因此，银行对企业贷款具有一定风险。银行有必要对企业贷款的价值进行评估。评估方法有“规范”评估法、无负债利润分析法、协商定价法和风险分析法。从其价值原理和操作思路看，各有其优缺点。风险分析法作为一种贷款债权定值方法，已被国际社会广泛接受。国际会计计准委员会(IASC)发表的关于金融会计标准声明中明确规定：通过风险判断来为贷款定值，故本文侧重研究银行贷款的风险评价，其中影响银行贷款风险指标的权重值至关重要，故本文引用美国萨迪教授的层次权重分析技术来确定贷款风险指标的权重值。
　　
　　一、风险分析法的主体评估思路
　　
　　银行向企业贷款属银行的不良资产，不良资产是一种特殊资产，其价值评估既无法重置，又缺少相近的市场可比价值参照。根据债权性质的特点，比较可行的办法是通过判断不良资产损失率，进而确定银行贷款的银行可回收价值(即全部贷款或单笔贷款打折扣后的现值)。另外，以贷款所处的风险状态看，由于银行贷款均为可疑类和损失类贷款。虽然账面上资产没有减少，但损失已是客观存在。其风险度等于损失率。可以通过贷款风险度来测算回收的现值。贷款类资产的评估现值通过如下公式进行计算：
　　全部贷款折扣后的现值=∑单笔贷款资产折扣后的现值
　　(1)
　　单笔贷款折扣后的现值=贷款本金折扣后的现值+贷款利息折扣后的现值
　　(2)
　　贷款本金折扣后的现值=贷款本金折扣率×贷款利息账面值　(3)
　　贷款利息折扣后的现值=贷款本金折扣率×贷款利息账面值　(4)
　　贷款本金折扣率=1－贷款本金资产风险度
　　(5)
　　贷款利息折扣率=1－贷款利息资产风险度
　　(6)
　　由上公式可知，对银行贷款类资产进行评估，关键运作出贷款资产风险度。这就要采用层次分析技术测算各风险指标的权重，再分析算出各指标风险度，进行求风险度之和，即贷款资产风险度。参见表1。
　　
　　从表1可见，企业经营风险指标的标准值分为确定性的财务标准值，如流动比率的标准值为200％，速动比率的标准值为100％。用层次分析技术确定其权重值后就可由获得的实际值确定其风险度。风险指标为非确定性的值，属专家评估值，为该企业工艺技术水平=(先进，一般，落后)，定义为(5，3，1)，则其标准值应为5。专家评定该企业工艺技术水平为落后，则实际值为1。
　　
　　二、银行对企业贷款的风险评价因素指标
　　
　　银行对企业贷款的风险评价因素指标分为确定性的财务指标和非确定性的定性指标，非确定性的定性指标有信用指标(包括企业品格、企业经营能力、经营领域、企业管理水平和行业发展趋势)和外部因素(包括政策异向和行政干预)。确定性指标内容参见图1，这些财务指标不一定全纳入评价贷款风险，因时因地制宜。
　　
　　
　　三、层次权重分析技术测算风险指标的权重值
　　
　　1、层次权重分析技术的特点
　　层次分析技术——The Analytic flierare by Precess，简称AHP是美国匹茨堡大学萨迪(T．L．Sauty)教授提出的一种辅助决策分析技术，它可以将人们的主观判断用数量形式来表达和处理，通过两两因素的对比，分层比较关联因素，作为最佳的决策。使用层次分析技术要研究的对象达到的总目标，涉及到的因素，即层次结构关系，然后通过建立一种层次因素的判断矩阵，获得各复杂影响因素的关联权重值如WS1、B2…及因素权重值，为WS1、WS2，经过一次性检验，最后得出各因素的权重值结论，以显示其重要的程度。
　　
　　2、层次结构分析模型的建立
　　层次结构分析模型分为最高层，中间层和最低层。
　　◆最高层(目标层)：它是决策分析的目标，即层次分析要达到的目标，表示解决问题的目的，如衡量贷款类资产风险的大小。
　　◆中间层：表示实现总目标所涉及的中间环节，如策略内容，约束内容，准则，中间过渡的用品或制品。影响贷款类资产风险大小的因素有外部因素、信用因素、一般因素和财务因素。
　　◆最低层：表示要选用解决达到最终目标的措施，政策，方案或参与要求，最低层的内容作为中间层的因素，例如，财务因素包括安全性、盈利性、流动性和成长性。本模型的因素间的关系如图2所示。